中國中信股份有限公司二零二零年半年度報告

118 截至二零二零年六月三十日止六個月 中信股份 二零二零年半年度報告 財務報告附註 29 金融風險管理及公允價值 （續） (e) 公允價值 （續） (iii) 公允價值確定方法和假設 於資產負債表日，本集團在估計公允價值時運用了下述主要方法和假設。 金融資產投資和金融負債 對於存在活躍市場的交易性金融資產及負債（不含衍生工具）、投資性金融資產其公允價值是按資 產負債表日的市場報價確定的，對於不存在活躍市場的投資性金融資產，其公允價值是以估值技 術來確定的。 發放貸款及墊款、借款 發放貸款及墊款、借款至少每年按市場利率重定價一次。因此，這些發放貸款及墊款、借款的賬 面價值與公允價值相當。 拆出資金、買入返售金融資產、賣出回購金融資產款 拆出資金、買入返售金融資產、賣出回購金融資產主要以市場利率計息，並主要於一年內到期。 因此這些款項的賬面價值與公允價值相若。 衍生工具 外匯和利率合同的公允價值是根據市場報價或者估值日的貼現現金流動模型確定。 財務擔保合同 對外提供財務擔保的公允價值，在有關信息能夠獲得時是參考公平交易中同類服務收取的費用確 定的；或者在能夠可靠估計的情況下通過參考有擔保貸款和無擔保貸款的利率差異而進行的估值。